时间:2022-12-08 21:19:29 | 浏览:504
2022年11月8日上海期货交易所白银合约总持仓突破103万手,这是交易所白银合约上市以来新的历史高位(下图箭头位置),多空博弈激烈,到底谁会胜出呢?
上海期货交易所白银合约上市以来总持仓创历史新高,突破100万手!
从上图白银合约历史持仓数据来看,目前白银合约总持仓比2020年6-8月高峰时总持仓的77万手依然高出33%,说明多空博弈将十分激烈,通常意味着未来将迎来大的行情。
从白银需求来看,工业领域消费约占56%、投资约占25%、饰品约占19%,其中工业领域需求中,光伏行业约20%、电子行业约占16%、汽车行业约占14%、其它约占50%。
2021年中国光伏行业发电装机容量306.4GW,同比增长21%;集成电路行业产量3594.3亿块,同比增长37.5%,同期进口6354.81亿块,约为国内产量的1.768倍。
由于2021年除中国外的全球主要经济体面临严重通货膨胀,全球主要央行进入加息周期,黄金、白银等贵金属的投资情绪持续下降,美国COMEX市场和上海市场的贵金属合约持仓趋势性下行,但进入到2022年10月之后,上海期货交易所的白银持仓出现了趋势性上升,这是否意味着:当美联储加息进入尾声,贵金属的投资情绪又会高涨呢?
从美元指数的月线图(如下图)来看,美元对贵金属黄金、白银的负面影响逐渐下降,一旦美元指数见顶回落进入下跌趋势,其对以美元标价的黄金白银将形成正向驱动,而非美元货币对美元的弱势仍将维持较长时间,两者叠加,以非美元货币标价的贵金属可能迎来一轮超预期的上涨行情。
美元指数的月线图走势
从黄金/白银的比值来看(如下图),目前比值正处于下跌趋势中,COMEX金/银比值的长期中枢在0.6附近,目前市场在0.8附近,如果仅仅比值回到0.6附近,白银价格在黄金价格维持区间波动的情况下,也将迎来较为可观的比值修复上涨行情。如果随着未来美元见顶回落,进入趋势性下跌周期,黄金也将受到美元下行的正向驱动,黄金价格的上涨与金/银比值的修复两者力量叠加,有可能驱动白银在2023年形成一轮较为凌厉的上涨行情。
COMEX黄金/白银比值走势
需要提醒的是,目前COMEX市场的黄金、白银合约的持仓并未出现持续大幅的增仓。如果美元在未来几个月进入下跌趋势,随着市场形成共识,COMEX市场的黄金、白银出现持续的增仓情况,那么贵金属将迎来一轮可观的趋势性行情,而白银则受益于黄金绝对价格的上涨和金/银比值的修复,将迎来更加凌厉的阶段性上攻行情。
到收盘的时候,可以看到,上证指数全天上涨了045%,报收于3292点,创业板指数全天上涨了17%,报收于2777点,深成指全天上涨了101%,报收于12595点。所以,今天沪深股市的分化还是较为严重的,创业板虽然走出了大涨的行情,个股却下跌居多,上证指数虽然走出滞涨行情,但是,上涨的股票数量反而居多。
券商调整大势转弱,A股注意风险了:今天券商板块和银行板块调整,加上外围股市普遍下跌,A股避险的人很多,股市全线下跌,大势转弱了,控制好风险。目前板块中,只有光伏板块强者恒强,因为大家都不知道买什么,基金经理也是,所以抱团取暖,呈现出结构性小牛行情,所以持有的人不用担心,吃完这波行情。
8月17日晚间收评,今天属于赚指数不赚钱的一天,A股三大指数早盘探底回升,午后在金融、酿酒等板块的带动下强势拉升,沪指一度逼近3300点,深成指涨约1%,创业板指涨超15%,个股涨跌五五开,赚钱效应较昨天略有下降,高景气赛道集体拉升的时候,题材股承压也是正常现象,等指数搭好台子,该上的自然就上了。
科创板调整基本结束,新一波上涨即将开始。科创板是长达数年的大牛市的初期,科创50指数将在2023年达到2200点以上,强势可达2500点,4年左右达到5000点。蓝筹股、白马股底部已经成形,它们将进入中期反弹阶段。
吴海荣认为,在新能源板块中那些核心逻辑最硬的股票,产业逻辑和行业水平都在线,只是目前由于情绪周期,短线投机资金适当流出,但“资金不可能完全流入半导体、科技板块”。7月19日晚间,中信证券在官网发布关于“中通客车”交易风险提示称,上市公司“中通客车”基本面目前没有发生重大变化,股价短期内上涨幅度较大,中信证券敬请各位投资者充分了解股票市场风险。
Meme股票炒作的热潮再次升温。3支被做空最严重的股票Bed Bath。
图表1:今年以来及427底部以来申万各一级行业涨跌幅数据来源:Wind,截2022-8-16■销量增速回升驱动行业景气上行年初以来,受疫情封控、原材料涨价、芯片短缺等因素拖累,3、4月份汽车产销量大幅下滑,叠加市场风偏下行,汽车板块出现回调。
证券时报•数据宝统计,截至8月17日收盘,全市场723只ETF基金,合计成交额84085亿元,分类型统计,股票型合计成交42082亿元、货币型合计成交25915亿元、QDII合计成交8380亿元、债券型合计成交5998亿元、商品型合计成交1710亿元。
A股三大指数全线翻绿,但我近期分享的黑马股几乎全线大涨,:特级群专享汽车热管理工业制冷股逆势扩大涨幅到5%以上,特级群专享机器人大飞机股、特级群专享机器人工业母机等也逆势上涨。VR和元宇宙题材消费电子经过了多方面利空的影响,估值已经消化的差不多了,相关龙头公司都在相对低位,炒作起来是没什么风险的,立讯,歌尔股价继续上涨。
新华社快讯:法国巴黎股市CAC40指数15日报收于6569.95点,较前一交易日上涨16.09点,涨幅为0.25%。来源: 新华网。